istället för att låna pengar från en bank, varför inte låna från dig själv? Här är för-och nackdelar med oändlig bank och om det är rätt för dig.

om du behöver få ett lån, vart vänder du dig? Om du är som de flesta kommer du sannolikt att gå till en bank, kreditförening eller annan utlåningsmyndighet för att låna pengar. Men medan denna process är ganska vanlig, har den en skarp nackdel –

Du betalar ränta till någon annan.

vad händer om du istället för att låna från en tredje part lånade från dig själv? Självklart, om du hade kontanter på ditt bankkonto, skulle du inte behöva ta ett lån. Men vi pratar inte om att låna från ett sparande eller checkkonto. Istället kan du ta pengar ur dina långsiktiga investeringar-specifikt hela livförsäkring.

i den här artikeln kommer vi att diskutera ins och outs av vad som kallas oändlig banking. Vi kommer också att gå igenom för-och nackdelar med detta system för att avgöra om det är rätt för dig. Som med alla investeringsstrategier, ju mer du förstår hur det fungerar, desto bättre kan du bedöma fördelarna och riskerna.

Vad är oändlig Bank?

detta koncept är inte så nytt, men det har fått ånga de senaste åren. Den primära komponenten i infinite banking är att du använder dina egna tillgångar som bank. Även om det låter tilltalande, hur det fungerar är något komplicerat. Här är en snabb uppdelning.

hela livförsäkring

för att göra oändligt bankarbete behöver du en hel livförsäkring. Dessutom måste Planen ha tillräckliga medel för dig att låna mot när du behöver det. Om du till exempel måste ta ut ett lån på 20 000 dollar, men kontantvärdet i din försäkring är bara 10 000 dollar, måste du hitta en sekundär källa för resten.

kontantvärde som säkerhet

Vi kommer in i detta senare i artikeln, men en av fördelarna med oändlig Bank är att du inte sveper från dina egna tillgångar. Det sätt som hela livförsäkring sätts upp, pengarna kommer från försäkringsgivaren, inte ditt kontantvärde.

istället betecknas din policy som säkerhet. Så om du inte betalar tillbaka lånet tar försäkringsbolaget helt enkelt pengarna från din täckning.

Overfunding din Policy

När du får en hel livförsäkring, går en del av din månatliga betalning mot kontantvärdet. Om du bara gjorde minsta bidrag, skulle det ta år att samla tillräckligt med pengar för oändlig bank att fungera. Men med infinite banking överfinansierar du hela din livförsäkring så att du kan låna mot den senare.

fördelarna och nackdelarna med Infinite Banking

sammantaget kan det vara fördelaktigt om du kan få denna strategi att fungera för dina behov.. Men du måste förstå de potentiella fallgropar och hinder du kommer att möta på vägen. Så med det i åtanke, låt oss dyka in i de olika fördelarna och nackdelarna som erbjuds av infinite banking.

Om du inte känner till denna term är en korrelerad tillgång knuten till aktiemarknaden. Så, om marknaden går upp, gör din investering också. De flesta alla typer av aktier är korrelerade tillgångar. Hela livförsäkringen påverkas dock inte av marknaden. Så även i en nedgång behöver du inte oroa dig för att förlora pengar.

eftersom din policy inte är korrelerad kan oändlig Bank fungera som en livskraftig lånestrategi för nödsituationer. Till exempel, om det finns en marknadskrasch eller lågkonjunktur, kan du fortfarande låna mot ditt kontantvärde för att täcka räkningar och utgifter tills sakerna återgår till det normala. Med korrelerade tillgångar är upplåning mot dem under en nedgång en dålig strategi, eftersom du kommer att sluta förlora mer pengar när du återinvesterar senare.

Con: oändlig Banking tar tid

om du behöver pengar direkt och inte har kontantvärde byggt upp, kan du inte dra nytta av detta system. Även om du började lägga till pengar till din politik just nu, skulle det ta år att bygga upp tillräckligt för att utnyttja medlen effektivt.

beroende på din nuvarande situation kan det faktum att oändlig banking är en långsiktig strategi göra det till en icke-starter. Till exempel, om du redan är nära Pension, är chansen att du inte kommer att kunna bidra mycket till planen innan du behöver pengarna.

men på baksidan, om du är relativt ung, kan du vara i stånd att dra nytta av oändlig Bank.

Pro: skattefria lån

en annan betydande fördel med oändlig Bank är att dessa lån inte behandlas som vanlig inkomst. Så även om du lånar tiotusentals dollar behöver du inte betala skatt på lånet.

denna taktik kan verkligen komma till nytta ibland, till exempel vid pensionering. Vi pratar om hur du maximerar din oändliga bankstrategi senare i artikeln.

Con: Att bidra till planen kostar mycket

som vi nämnde måste du betala dina livförsäkringspremier varje månad för att dra nytta av oändlig Bank. Eftersom en så liten del av dina månatliga betalningar går till kontantvärdet kan det ta årtionden att bygga upp tillräcklig finansiering.

Så, om du inte är utrustad för att betala för mycket på Premier, är denna strategi återigen en icke-starter. Om du inte planerar att ta lån under pensionen kan det vara bra eller inte.

Pro: Skatt-uppskjuten tillväxt

eftersom din livförsäkring är säkerheten tar du faktiskt inga pengar ut ur det. Detta innebär också att ditt kontantvärde fortsätter att växa, även när du betalar tillbaka lånet. Med tanke på att du måste betala ränta till försäkringsbolaget kan denna tillväxt hjälpa till att kompensera dessa förluster.

Con: begränsade investeringsmöjligheter

även om det är en icke-korrelerad tillgång kan det vara en fördel, det är också en nackdel om du försöker bygga långsiktig rikedom. Ja, ditt kontantvärde kommer att uppskatta genom åren, men potentiellt inte lika mycket som andra investeringar som fonder.

övergripande, så länge du kan bidra till andra konton samt din livförsäkring, denna strategi kan vara lönsamt. Men om du måste välja mellan en 401(k) eller oändlig Bank, rekommenderar vi 401(k) istället.

Pro: garanterade skydd

alla investeringsmetoder har en viss risknivå, men oändlig Bank är relativt låg risk när du gör det rätt. Detta beror på att även om du lånar mot ditt kontantvärde, behåller din policy fortfarande en dödsförmån. Så du får det bästa av två världar – du kan skydda dina nära och kära när du dör, och du kan tjäna pengar medan du fortfarande lever.

Om du får en policy med ett försäkringsbolag som betalar utdelning kan ditt kontantvärde växa ännu snabbare. Eftersom fonderna garanteras förbli desamma (icke-korrelerade) är din intjäningspotential mer betydande totalt sett.

slutligen, beroende på vilken policy du får, kan du låsa in premiepriser på lång sikt. Det betyder att du inte behöver fortsätta öka dina bidrag för att hålla jämna steg med stigande månadskostnader.

Pro: tjäna pengar Potential

det finns två primära skäl att investera i det oändliga bankkonceptet. För det första att ha mer tillförlitlig tillgång till likvida tillgångar, samtidigt som man undviker kreditkontroller och skuldavskrivning. Den andra anledningen är att använda oändlig bank som en möjlighet att tjäna pengar.

Vi rekommenderar att du går den här vägen om du vill vara mer proaktiv och aggressiv med dina investeringar. Här är ett exempel på hur det kan fungera.

låt oss säga att du känner någon som vill vända en fastighet för vinst. Du lånar mot ditt kontantvärde (dvs $40,000) och lånar den personen pengarna. Sedan debiterar du högre ränta än vad försäkringsbolaget debiterar dig, och du ser till att ställa in ett liknande återbetalningsschema. Lyckligtvis kan du anpassa din egen återbetalningsplan med försäkringsgivaren, så det här steget är enkelt.

slutligen, när personen vänder huset och får en vinst, får du dina pengar plus ränta. Förutom intäkterna från räntebetalningen växte också ditt kontantvärde under den perioden. I huvudsak fördubblade du dina intäkter.

självklart kan det finnas risker för detta-till exempel, vad händer om hemmet inte säljer innan lånet förfaller? Vad händer om personen som vänder huset överger projektet eller hoppar över staden?

även med dessa risker är ditt kontantvärde fortfarande säkerheten. Så du betalar ingenting ur fickan. Jämfört med andra investeringsstrategier kan infinite banking vara mindre riskabelt totalt sett.

jämför Infinite Banking med andra självfinansierade strategier

Nu när du vet vad du kan förvänta dig av infinite banking kanske du undrar hur du maximerar lönsamheten. Om du är bekant med andra likvida tillgångar, till exempel din 401k, kanske du tror att de också kan användas. Med det i åtanke vill vi illustrera för-och nackdelarna med att använda hela livförsäkringar jämfört med andra långsiktiga tillväxttillgångar.

indexerad universell livförsäkring

När du väljer en hel livförsäkring för oändlig bank, kanske du märker att en indexerad universell plan kan se mer tilltalande ut. Eftersom programmet är något knutet till marknaden kan det tjäna mer intresse än hela livförsäkringen. Men även om det kan vara sant på papper, kan det i praktiken vara mycket mer risk. Här är några kärnjämförelser att förstå.

indexerade planer kan förlora pengar

medan försäkringsbolaget kommer att mildra dina förluster kan en betydande nedgång påverka ditt kontantvärde. Avgifter kan också överstiga tillväxten på lång sikt, vilket ytterligare kommer att äta bort på dina medel.

svårare att få ett lån

med en hel livförsäkring är det enkelt att låna mot planen. Oändliga banklån är mycket mer utmanande med universell livförsäkring på grund av hur den är upprättad.

Premier kan fluktuera

indexerade styrräntor är mycket mer flexibla, vilket kan vara både fördelaktigt och skadligt. Försäkringsbolaget kan höja dina premier när du blir äldre, vilket innebär att mindre av dina bidrag går mot kontantvärdet.

individuellt pensionskonto eller 401k

en investeringsstrategi som många investerare lyfter fram är att låna mot dina pensionskonton. Den främsta fördelen med denna metod är att du betalar ränta till dig själv istället för en tredje part. Så, om du hatar tanken på att ge gratis pengar till ditt försäkringsbolag, kan det vara tilltalande att använda din 401k.

den betydande nackdelen med detta alternativ är dock att dina medel inte kommer att uppskatta medan lånet är ute. Eftersom du tar pengarna från ditt konto kan de inte växa. Som jämförelse ger försäkringsbolaget dig pengar från en hel livförsäkring, så kontantvärdet förblir intakt.

en annan nackdel med ett 401k-lån är att det är svårare att kvalificera sig, och du kan bara låna upp till 50% av dina bidrag, upp till $50,000. Så om du behöver mer pengar än det eller inte har tillräckligt med på kontot har du tur.

slutligen, med IRAs, kommer du sannolikt att träffas med en 10% straff om pengarna inte används för specifika ändamål, till exempel att köpa ett första hem. Om du är över 59 1/2 gäller dock inte detta straff.

Bottom Line: oändlig Banking kan fungera, om du vet hur

Sammantaget är denna strategi idealisk för dem som har råd att lägga undan betydande medel varje månad. Eftersom du vill bidra till hela din livförsäkring och en 401k (och eventuellt en Roth IRA) måste du ha pengar för att göra det. Eftersom denna metod kommer att ta år att ackumulera, har inte alla tid eller tålamod att få det att fungera.

eftersom oändlig bank beror på att hitta den bästa hela livförsäkringen, låt NextGen livförsäkring hjälpa. Vi hittar planer och priser som passar din budget så att du kan dra nytta av denna strategi om det är vettigt för dig. Ring oss idag för att ta reda på mer.