1884 hatte er die Maxim Gun Company in Hatton House gegründet und erregte bald die Aufmerksamkeit hoher Beamter. Sein Entwurf wurde vom britischen Oberbefehlshaber, dem Herzog von Cambridge, und dem Prinzen von Wales inspiziert. Im Gegensatz zu früheren Maschinengewehren hatte die Maxim-Waffe einen einzigen Lauf und eine vollautomatische Aktion, die mit einer Geschwindigkeit von zehn Schuss pro Sekunde feuerte – entworfen, um schneller und einfacher zu töten als jede Waffe, die davor gekommen war. Die Maxim-Kanone wurde 1889 in der britischen Armee und 1892 in der Royal Navy eingeführt.

1888 fusionierte Maxims Firma mit Nordenfelt (einem schwedischen Waffenhersteller mit Sitz in London) und zog, nachdem er Hatton House entwachsen war, nach Crayford, Kent. Acht Jahre später wurde das Geschäft von Vickers, dem Waffen- und Luftfahrtunternehmen, übernommen, obwohl Maxim bis 1911 Direktor blieb. Maxim war während dieser Zeit ein unermüdlicher Waffenverkäufer, der diese Massenmordmaschinen nicht nur ins Leben rief, sondern auch sein Vermögen damit machte. Maxims Maschinengewehre, die in mehreren Varianten in Großbritannien und auch in Lizenz in Deutschland, Russland und anderswo hergestellt wurden, forderten in 50 Kriegsjahren unzählige Menschenleben. Es kann nicht geleugnet werden, dass seine Haupterfindung einen großen Einfluss hatte, aber es ist schwer zu erkennen, wie die Verantwortlichen glaubten, dass sie die Kriterien für die Vergabe der blauen Plakette für einen positiven Beitrag zum Wohlergehen oder Glück der Menschen erfüllte.1900 wurde Maxim britischer Staatsbürger und 1901 zum Ritter geschlagen. Er starb in seinem Haus in Streatham, London, am 24.November 1916 im Alter von 76 Jahren.